中信银行 127亿美元银团贷款助力中国化工收购瑞士先正达

　　通讯员信轩

　　近日，中国化工集团公司 及其子公司430亿美元收购瑞士先正达（以下简称先正达）项目尘埃落定。中信银行 股份有限公司 与中信银行 有限公司 作为全球协调行牵头筹组的127亿美元Holdco银团分别于5月16日及6月5日完成放款，助力该项目实现交割。

　　这一历史性进展标志着亚太区迄今以来最大的银团贷款项目顺利落地，也意味着中国化工将一举跻身国际农化行业领先企业，中国农业科技发展迈入新纪元。

　　2016年2月3日，中国化工宣布通过公开要约现金收购瑞士先正达，收购价格为每股465美元，股权收购价为430亿美元，该项目是迄今为止中国企业在海外进行的最大一笔并购交易。

　　中国化工是中国最大的化工企业，世界500强排名第234位，在全球150个国家和地区拥有生产、研发基地，并拥有完善的营销网络体系，业务集中在材料科学、生命科学、高端制造和基础化工领域。自2007年至今，中国化工成功收购了德、法、英、以色列、意大利等国的9家行业领先企业。

　　先正达总部位于瑞士巴塞尔，在瑞士、纽约等多地证券交易所上市，是世界领先的农化及种子高科技公司，业务遍及90多个国家和地区，拥有28000名员工，致力于提升作物生产效率，保护环境并改善健康和生活质量。

　　收购完成后，中国化工可获得国际一流的农药、种子研发技术、品牌和渠道资源，将大幅度提高中国农业科技水平，增强中国在全球农药和种子市场中的话语权。

　　自2016年1月起，中信银行及信银国际作为项目全球协调行及并购顾问，在发起收购要约、设计整体融资方案、提供要约收购融资承诺、筹组跨境并购银团、换汇出境等各个阶段向中国化工提供了全流程、全方位的综合融资服务，以确保项目顺利推进。

　　本项目的债权融资部分分为中信银行及信银国际筹组的Holdco银团和汇丰银行筹组的Bidco银团两部分。Holdco银团贷款金额高达127亿美元，是亚太区有史以来最大的银团贷款项目。项目搭建了涉及多个国家及地区的多层控股架构,需满足中国卢森堡、荷兰、瑞士的金融、法律和税务等要求，融资结构复杂。

　　中信银行通过为中国化工提供综合融资服务，进一步巩固了双方的战略合作关系，提升了在跨境投融资领域的市场影响力。