发布时间:2019-05-06 16:27:40 文章来源:互联网
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  根据A股已经历史上市公司出现财务造假的处罚情况主要有两点,其一就是处罚金额;其二就是对上市公司直接负责人高管期限性的市场禁入或者终身禁入等两种处罚。

  我们首先来看一下2018年被曝光的雅百特公司财务造假,雅百特在2015年至2016年9月累计虚增营业收入约5.8亿元,虚增利润近2.6亿元。而管理层给以雅百特的处罚决定是雅百特处以60万元罚款,拟对其直接负责的主管人员顶格处罚,同时对主要负责人终身市场禁入以及3至5年不等的证券市场禁入。

  从雅百特的财务造假事件可以看出,上市公司财务造假只要是受到金额处罚为主,另外就是对于上市公司直接负责人,也就是高管人员进行一些证券市场的禁入处罚,并非想国外的成熟市场的财务造假处罚力度;

  类似美国的安然公司造假,安然公司被罚款5亿美元,并且让安心公司退市美股,让安然公司宣布破产;其次就是安然公司董事长被巨额罚款4500万美元加判刑24年;管理层还要求赔偿二级市场投资者的损失。这还没完事,就连安然公司间接性来往的投行和会计师事务所也同样遭殃,这就是美股上市公司财务造假的处理结果。

  通过以上两家上市公司都出现财务造假,同是财务造假但最终的处罚结果完全不同;从这里可以间接性说明两国股市的在制度方面还是有很多区别的,具体要怎么处罚上市公司造假行为,要取决于股市的制度。

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