未来房贷利率走向我们究竟应该看什么呢？-随便找财经网

2019年8月25日央行发布一条重磅消息，新发放商业性个人住房贷款利率将被调整。

首先，自今年10月8日起，新发放商业性个人住房贷款利率以最近一个月相应期限的贷款市场报价利率（LPR）为定价基准加点形成。

而基于“一城一策，因城施策”的调控原则，上海当前执行房贷利率初步为首套个人住房贷款利率不低于相应期限LPR（按8月20日5年期以上LPR为4.85%）减20基点，也就是4.65%，二套个人住房贷款利率不低于相应期限LPR+60基点，也就是5.45%。

何为LPR？

Loan Prime Rate （简称LRR) ，翻译过来就是贷款市场报价利率，是金融机构对其最优的客户执行的贷款利率。

之前房贷利率是由央行统一发布，各大银行主要参考的是央行公布的贷款基准利率（关于贷款基准利率具体参考：《全国首套房贷利率上上下下，上海怎么样了？）。

而新的LPR机制与之前相比则有很大的不同：

1.利率更加市场化，报价方式由之前参照基准利率改为按照公开市场操作利率加点形成。

2.公开市场操作利率主要指中期借贷便利（MLF）利率，MLF期限以1年期为主。

3.除了原有的1年期的期限品种，还增加5年期以上的期限品种。

4.报价行范围代表性增强，由原有10家全国性银行扩大到18家。

5.报价频率由每日报价改为每月报价1次。

LPR 每个月都会变化，再没有出台LPR之前，上海的首套房贷利率近三年都一直维持在4.9%，各大银行在这基础上进行95折的优惠。如果说此前的利率是线性发展的，那么LPR则是波浪线，由于每个月的利率都可能会调整，所以每个月都要关注。

如何选择重新定价周期也是摆在购房人面前的一个问题。在整个贷款合同执行期间，加点是固定不变，如：假设上海10月公布的首套个人住房贷款利率是减20基点，也就是0.2%，如果将重定价周期定为5年，第一年的房贷可能是4.85%-0.2%=4.65%，5年后，又重新根据2024年的LPR重新定价，假设这时的LPR为4.95%，加点按合同里保持不变的，那第二个五年里的房贷利率就是按4.95%-0.2%=4.75%来计算，等到2029年再重新定价。

如果认为现行的利率已经够低，对未来利率不看好的话，可以选择合同期限为重新定价周期，那么在合同期内，购房利率将不再调整；反之，如果认为利率未来将更有可能下调，那么将重新定价周期定为1年或5年就是更好的选择。不过就目前的情况来看，上海的购房贷款利率应该还会稳定很久。

另外还需注意的是，LPR是根据每个月20号贷款的利率而定的，当我们签署贷款合同时并不意味着马上放款与交易。因此签订贷款合同时的利率并不一定是当月的利率，存在延迟到下个月利率的可能性。