5年期存款利率竟然比3年期还要低？！！

5年期存款利率竟然比3年期还要低？！！

最近的新闻大家应该都看到了。打开四大银行的APP5年银行存款利率，我们会发现三年期存款利率调整为3.15%，五年期存款利率调整为2.75%。

打破常规思维的是，5年期存款利率甚至低于3年期存款利率！！！存款期限越长，存款利率不是越高吗？究竟是怎么回事？

上海国家会计学院金融系主任叶小杰表示，这种利率“倒挂”的现象是：“这是银行主动控制成本的一种表现，因为银行预计存款利率将在未来，因此对于长期存款将吸收较少”

一个简单的解释是：

银行给客户的定期存款利率就像是成本，承诺的一定要兑现。对他们来说，给定的利率越高，成本就越高；既然银行预测未来的利率走势是下行的，自然不愿意吸收过高和过剩的五年期存款。因为利率锁定期越长，越不利于银行后期调整。

同时，如果利率下降，贷款利率也会下降。如果几年后贷款利率跌至低于之前约定的存款利率，银行将如何缓解压力？

早在2019年，前央行行长周小川也释放了两个信号：

一、全球经济进入低利率甚至负利率时代

2.中国可尽量避免快速进入负利率时代

既然利率下行已经成为必然，意味着未来人们享受的无风险回报率会越来越低，那么如何才能避免手中的钱贬值过快呢？

撇开高风险的金融工具不谈，绝对安全的工具只有国债和寿险保单。我们已经看到了国债的走势。最近在香港发行的首批三年期国债利率为2.55%。

储蓄保险区别于其他金融工具的一个非常独特的特点是它可以锁定利率。不管未来利率是零还是负，储蓄保险里的钱都会按照原合同约定的利率继续增值。只要不解除合约，它就可以持续增值，直到生命结束。

像最近流行的增量寿险，除了锁定复利（滚动利息）3.5%的利率外，还具备灵活缴费的功能。需要用钱的时候，可以从里面取出来，不需要的时候可以放进去，以复利的方式增值。就像滚雪球一样，越滚越大，非常适合做中长期规划。

以目前处于收入第一梯队的增量寿险为例。一个40岁的女人，连续5年每年投入5万元。增量终身寿命共计增加25万元。钱。

从上表可以看出，缴费五年后，第六年的现金价值将达到254204元，超过本金。之后逐年增加，每年的增幅超过总保费的4%，而且增幅越高，这个数字就非常可观。

假设你60岁退休需要钱，可以看到账户里的钱已经累计到460707了，我们可以提取一些钱来补充养老金，35000随便拿5年银行存款利率，剩下的还可以继续它的复利增加了价值。

而且，上表所列的现金价值，白纸黑字写在合同里，任何一年要花多少钱都一目了然。

从长期来看，如果利率继续下行，可以锁定终生复利的灵活增量寿险，是我们做好中长期计划生育不可多得的理财工具。