业内人士存款基准利率下调可期降银行负债成本贷款利率

业内人士存款基准利率下调可期降银行负债成本贷款利率

据中国证券报9日报道，央行近日印发《中国人民银行关于加强存款利率管理的通知》（以下简称《通知》），提出新的结构性存款的监管要求。业内人士分析，新规下存款基准利率可下调，将降低银行负债成本和贷款利率。

《通知》主要内容包括：一是严格执行存款利率和计息结算管理相关规定，定期存款提前支取、计息计息等非标存款“创新”产品对档案应当按照规定进行整改。二是引导市场利率定价自律机制加强存款利率自律管理，将结构性存款保证最低收益率纳入自律管理范围。三是将存款利率管理规定和自律要求的实施纳入MPA。

“存储大战”下，按文件计息一度暂停

在央行新规中，首次对定期存款计息提前支取等非标存款“创新”产品提出整改要求。

据了解下调存款利率，“按档计息”是指客户在银行购买定期理财产品，如提前支取，银行将按客户实际存入时间计算定期利息。最接近的固定档，剩余利息按当期计算。最大化客户的理财收益，从而吸引客户理财，而这类相关产品的本质其实就是高息储蓄。

近年来，银行间的“仓位大战”愈演愈烈。银行也在想尽办法“吸储”。有业内人士表示，定期存款计息的出现可以增加定期存款的流动性，但定期存款计息多见于中小银行，而大银行多用于大额存单.

但市场一直对这样的计息方式存在争议，而且这种计息方式也违反了央行关于“提前支取按活期计息”的储蓄规定。据第一财经了解，去年底，监管通过窗口指导，要求银行在全国范围内立即停止办理定期存款提前支取计息相关业务，并逐步压减该类业务存量。自过渡期之日起至2020年底，过渡期结束后该类产品余额为零。

进一步规范结构性存款业务

2018年年中，央行等机构联合发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》，指出资产管理业务不得承诺保本保收，打破刚性支付。资管新规意味着保本型理财产品被监管部门叫停，结构性存款成为其替代品，增长迅猛。

中国银保监会2018年9月发布的《商业银行理财业务监督管理办法》明确结构性存款是指商业银行吸收的金融衍生产品中嵌入的与波动挂钩的存款利率、汇率、指数等或与某些存款挂钩。它是与主体信用状况挂钩，使存款人在承担一定风险的基础上获得相应收益的产品。

数据显示，截至2020年1月末，我国结构性存款总规模达到10.79万亿元，规模较大。在银行结构性存款产品的开发过程中，出现了银行误导销售、违规开展业务等各种违规行为。

去年10月，银保监会发布《关于进一步规范商业银行结构性存款业务的通知》下调存款利率，再次整顿结构性存款相关问题，包括管理方式、资质认证、销售、信息披露、过渡期等结构性存款的规定。进一步规范化。

截至2019年末，存款占银行负债的72.2%。天风证券廖志明指出，存款成本决定银行负债成本，存款成本制约贷款利率下行空间。央行新规下，存款基准利率可下调，将降低银行负债成本和贷款利率。目前，我国存款基准利率与2015年10月保持不变。