美国自己加息，却坐收世界财富？一文看懂背后逻辑

美国自己加息，却坐收世界财富？一文看懂背后逻辑

因为今天日本的黑天鹅事件在亚洲市场造成了巨大震荡，其背后一定程度上是美国加息操作的累积表现。 所以我搜索了一些文章来借鉴和判断我们以后可能遇到的风险。

关键词：美元潮

“过去40年，美联储六次加息，引发五次金融危机”

01. 有分歧就加息

美国联邦储备委员会21日宣布，将联邦基金利率目标区间上调75个基点。

你知道，上次加息……是最后一次。

那么为什么美联储加息如此重要呢？

他加息与我们的日常生活有关系吗？

大家都在说的“美元放水加息收割世界财富”是什么意思？

这一切还得从美联储上调的“利率”是多少说起。

这个利息就是我们平时存银行的利息吗？ 是我们去银行贷款时收取的利息吗？

两者都不。

美联储，美国的联邦储备系统，类似于我们的中央银行，是老大哥。

在美国，其他各种银行都是他的小弟。

大多数小弟都是商业银行。 他们通常在前线战斗。 他们的主要业务是把存款带进来，然后拿出来赚钱。

比如银行有个小弟，和几个富婆聊的热火朝天，拿到了10亿的存款。

那么这个银行小弟就急于尽快把10亿全部贷出去或者投资。

可如果这10亿真的全部用来营业额，那就是大事了。

一个晴朗的日子，一位存了钱的富婆来到弟弟的银行取钱，却发现钱取不出来了。

富婆在微信群里一转发，富婆姐姐们都来了。

于是，在弟弟身体倒塌之前，银行先是被挤垮了。

作为旧世界的老大哥，美联储无所不知。 立下规矩：“不管有多少富婆给你押金，你都得放一定比例给我美国存款利息会负利率，比如5%。交了公粮后，如果有富婆挤你，我来清算。”它。但是不要骗我，我会每隔几天检查一次帐户。

上缴的公粮就是“法定存款准备金”。

虽然弟弟们都很听话，也很守规矩。 但是为了能够尽可能多地周转资金，我们通常会踩着老大哥比例的门槛来缴纳公粮，比如5.01%。

问题来了。

作为一家商业银行，弟弟每天的业务量都很大。 手头的钱有时多有时少，老大哥美联储每隔几天就要查账，发公粮。 难免今天少交罚款，明天多交钱赔钱。

怎么做？

因此，为了应对频繁的检查，年轻的银行每天都互相借钱。

如果我支付的太多，我会借出它来获得一些利息； 如果我付的少了，我就赶紧借一些，免得被大哥骂。

当然，借的是晚上检查，也就一两天的时间。

因此，这种利息被称为“隔夜拆借利率”。

好了，终于回到主题了。 美联储加息，其加息的“利率”指的是“联邦基金利率”。 其中最重要的是年轻银行用于周转率的“隔夜贷款利率”。

02. 加息是为了什么？

简单理解，我们可以把这个“利息”理解为年轻银行资金来源的“成本”。

不管是弟弟向弟弟借钱，还是弟弟找哥哥借钱，总之，资金来源的成本都会随着利率的提高而增加。 银行的资金来源成本增加了，所以把钱存入银行的利息增加了，向银行借钱的利息也增加了。

当美国民众想借钱买买买的时候美国存款利息会负利率，却发现要支付更多的利息，从而降低了他们的购买欲望。

当美国民众想去银行存钱的时候，发现存款利率变高了，所以愿意把更多的钱存入银行。

于是，越来越多的美元乖乖地回到了美国银行。

当然，美联储老大哥的加息并没有动用行政手段。 不是你拿着话筒喊“兄弟们，我要加息”，而是用巧妙的金融手段在市场上操作，让小银行乖乖听话。

细节比较复杂。 总之，我们终于走到了这一步：钱已经陆续退回银行了。

美联储加息有很多复杂的目的，但其中最重要的是遏制美国不断飙升的通胀。

要知道通货膨胀的本质，就是社会流通的货币总量大于市场上所有商品的价格。

于是一波加息之后，社会上流通的货币全部乖乖回到了银行。 那么这种通胀，理论上会得到缓解。

要知道，根据美国劳工部公布的最新数据，美国今年6月份的CPI已经飙升至9.1%。 不仅超出了大家的预期，还创下了40年的通货膨胀记录。

当然，美联储加息是为了解决通货膨胀，这只是理论上的。 实际的金融市场远比这个逻辑复杂。

例如，最近几轮加息并没有真正抑制美国国内的通胀。 他们应该上升或上升。 但美联储还是硬着头皮选择加息??。

也就是在美元和美股之间，选择了美元。

这背后的原因很复杂，当然也包括通过“美元潮”收割世界财富。

03.美元出局，草不长

有句话叫“美国一加息，全世界都喘口气”。

因为美元不仅是美国的货币，也是世界的货币。

学术界对此还有一个绰号，美元霸权。 仔细看看“暴君”二字。 这意味着无论你喜欢与否，你都必须使用它。

早期美元与黄金挂钩。 游戏崩溃后，近几十年来一直与石油挂钩。 靠着中东一群小弟的支持，美元已经全面渗透到全球市场。

因此，掌握“世界货币”主动权的美国，也顺便学会了一个大招：24小时通宵印钞。

这个地球上流转多少美元，我说了算。

想要多，那就打开印钞机，顺便配合降息量化宽松，放出美元

如果想少拿，那就关掉印钞机加息，顺便用收缩资产负债表把美元拿回来。

印钞机一开一关，美元一出一收。 美联储的放水和抽水，形成了所谓的“美元潮”。

那么美元潮是如何收割全球财富的呢？

先说高水位，也就是美联储降息、印钞、放水的时候。

这个时候美国市场流通的美元太多了，太多不值钱了。 更重要的是，当利率降低时，借钱也很便宜。

所以这个时候，美元就会流向世界各地，流向国外的新兴市场，追求更高的投资回报。

比如去一些发展中国家，比如越南，投资建厂、投资房产，甚至直接进入越南的股市。

这些接受美元投资的地方经济自然一路腾飞，繁荣昌盛。

可是老梅会一直这样给人做嫁衣吗？

很快就到了收获的季节。

当这些新兴市场发展达到一定瓶颈并放缓时，美联储将结束宽松的货币政策。 也就是说，不放水，不降息，不开印钞机。

此时进入低水位状态，开启了熟悉的美联储加息周期。

想想看，那批还躺在越南市场上的美元，他们会怎么想？

有两种选择，要么原地踏步，但市场发展不大； 还是回到美国的银行，加息之后的利息还是挺多的。

那么如何选择呢？ 它必须回到美国市场。

太好了，新兴市场的资金大规模撤出，离市场泡沫的出现只有一步之遥。

而美元一旦退出，其他资本见势不妙，也会纷纷跟风，甚至蜂拥而至。 工厂停工，房地产暴跌，股市暴跌。

更严重的是金融危机。

80年代初期。 墨西哥、巴西、阿根廷都是美元大潮下的韭菜。

这一波高水位，一波低水位，一旦放出抽水，就会掠夺所过之处。 正所谓美元开战，寸草不生。

但这还没有结束，你看到海边的潮汐了吗？

潮的本质在于：无法阻挡。

收割了一段时间的国家，各种资产直接跌到谷底。 而老百姓的生活也会因为货币贬值而大大倒退。

而这个时候，美国拿着从世界各地套现赚来的钱，又一次以救世主的形象来到了这些濒临崩溃的国家。

美国会用白菜价买下崩溃国家的核心资产，控制国家的核心经济命脉。

然后静静等待下一轮加息。 如此反复数轮，彻底耗尽直至破产，或并入傀儡国，才放弃。

结语：美联储加息的目的是抑制国内通胀，副产品是收割全球财富。 所以这一次抑制通胀的目标没有达到，收割（经济危机）还没有开始。 2023年会发生什么？ 值得期待！