金融硕士431考点积累——同业存单业务对我国银行体系的影响

金融硕士431考点积累——同业存单业务对我国银行体系的影响

同业存单：是存款类金融机构在全国银行间市场发行的记账式定期存款凭证。 其投资交易主体为全国银行间同业拆借市场成员、基金管理公司和基金产品。 它是银行同业存款的替代品。 品尝。 目前，存款类金融机构可在当年发行备案额度内自行确定每份同业存单的发行金额和期限，但单次发行金额不得低于5000万元。

同业存单对银行系统的优势：

微观层面：

1、从银行资产的角度来看：拓宽了商业银行的资产配置范围；

2、从银行负债的角度来看：同业存单是主动负债，是对商业银行融资渠道的补充；

3、同业存单无需向央行缴纳法定存款准备金，降低了商业银行的成本。

宏观层面：

1.我国金融体系以银行间接融资为主，同时以大型国有商业银行为主，主要集中在大型国有企业或政府背书较好的企业，这对中小企业的融资十分不利。 中小企业作为商业银行的长尾客户，主要由中小银行提供融资。 但由于资本金不足，中小银行难以满足中小企业的融资需求。 国有商业银行资金引入中小银行，盘活银行体系存量资金同业存款基准利率，支持小微企业和民营企业发展，助力中小微企业发展。我的国家;

2.丰富货币市场政策工具，有利于利率结构性调整；

3、进一步推进我国利率市场化步伐，推动利率双轨制向利率体制发展。

同业存单对银行系统的不利影响：

微观层面：

1、加速中小银行期限错配：当中小银行面临资金压力时，很可能有强烈的动机借入短期同业存单，发行中长期投资;

2、加剧中小银行的市场风险：上述期限错配导致商业银行资产负债表资产久期较长，负债端久期较短。

宏观层面：

1.金融业跨领域、跨行业、跨业务交叉风险进一步加剧；

2、将推高整体金融杠杆率，加剧金融体系的脆弱性同业存款基准利率，在体系内积累风险。