30亿假理财兜底秒赔 风口上的民生银行令投资者悉数封口

　　银监会持续的高压监管力度，令银行方面为了社会稳定不能再久拖不决，但此前因“飞单”受损的其他投资者，却未必有此次事件中的投资者那般好运气

　　文 | 《投资时报》记者 刘佳昕

　　民生银行 80后女行长兜售30亿元“假理财”事件一度令市场惊诧一片，而更令人意外的，则是该行一躬到底“秒赔”的大转弯处理方式。

　　事件缘起150余名投资人在民生银行北京管理部（分行）航天桥支行购买的理财产品，因该支行行长张颖等人伪造合同，致使客户“理财资金”无法兑付，其与支行副行长肖野因此被警方带走调查。4月19日凌晨3时左右，曾推荐亲戚购买上述理财产品的民生航天桥支行理财经理李亚慧及理财助理王秋雨也在首都机场被警方带走协助调查。目前，民生银行该支行已有6人因此涉案被调查。

　　据了解，这款虚假的理财产品投资起点为600万元，由民生航天桥支行鲸钻高尔夫俱乐部150多位私人银行客户分别购买，单个用户投资金额普遍在千万以上，多者甚至高达6000万-8000万元。而部分并没有达到私行标准的客户，最终也以100万-300万元的资金头寸投资了该产品。

　　有意味的是，与部分金融机构面对同类事件往往以“调查”之名抢先推卸责任不同，此案一经媒体曝光，民生银行北京分行即第一时间承认航天桥支行理财产品造假，是张颖本人私自伪造假合同所致。当然，有不少银行业人士对《投资时报》记者表示，即使是“假理财”，一家支行是否有能力卖出30亿元产品也很值得推敲。

　　而真正令人啧啧称奇的是民生银行的处理态度。《投资时报》曾报道过民生银行武汉分行“飞单”事件，但三年过去依旧无解，而本次事件民生银行却在极短时间内承诺30亿元高额赔付。

　　30亿元，对于民生银行来说也不是小数目。2016年，民生银行集团（包括民生银行以及民生银行控股的附属机构）实现归属于母公司股东净利润478.43亿元，比上年增加17.32亿元，同比增长3.76%。30亿元约为民生银行当年净利润的6%。

　　不过，在4月27日召开的民生银行2017年一季度投资者交流会上，该行副行长石杰宣称实际涉案金额为16.7亿元，而张颖已将部分资金投入房产、文物、珠宝领域，并未进入民生银行账务体系。不论最终涉案金额的具体数目为多少，高达10位数的假理财已令民生银行风控机制遭受重大信誉打击。

　　雪上加霜的是，民生银行原副行长赵品璋目前亦被相关部门带走。受诸多问题缠身影响，民生银行股价一路下挫。今年3月1日至4月17日，累计跌幅已接近13%。

　　《投资时报》记者针对“假理财”事件处理、赵品璋被带走等问题近日发送采访提纲至民生银行，但截至发稿时并未收到回复。

　　可以看到，监管层重拳频出已令银行方面更加审慎小心。对于不规范行为，新任银监会主席郭树清指出，要“下猛药”整治金融乱象，同时表态，“不出成效，绝不罢手”。

　　在这种高压背景下，民生银行的认错诚意就颇耐人寻味了。

　　涉事各方快速变脸

　　《投资时报》记者了解到，涉及此次民生银行假理财事件的大多数维权客户，其手中产品多为其他投资者通过协议转让，只有部分理财产品是由航天桥支行直接出售给该行客户。

　　据悉，民生航天桥支行行长张颖涉嫌在出售这款虚构理财产品时声称该产品保本保息，由此该行私人银行一些高净值客户也被产品“让利”转让所吸引。有投资者透露，在该支行购买理财产品时，理财经理告知原投资人因回款需要愿意放弃利息，原本一年期年化收益率4.2%的产品，还有半年到期—相当于年化8.4%的回报率。

　　150多名投资者就此入套。值得注意的是，此前有媒体报道此事还牵涉“萝卜章”票据造假和涉及多家再贴现银行，但民生银行对票据造假一说予以否认。

　　不同于以往的理财“飞单”，这次民生银行行事作风和投资者行为在短时间内发生过大转变。

　　事发后，上百名投资人旋即联系民生银行北京分行及总行高层寻求解决方案。获得的回复是“该理财产品系伪造，民生银行已报案”，并表示此事件为“张颖的个人行为”。这样的态度与以往处理“飞单”的方法别无二致。

　　4月18日上午，民生银行发出官方回应：“我行发现航天桥支行行长张颖有涉嫌违法行为，立即向公安部门报案。张颖目前正在接受公安部门调查。民生银行已成立工作组，协助公安部门调查，力争尽快查明事实，最大限度保护资金安全，妥善解决各方诉求，并依法承担相关责任。”

　　正当百余位投资者认定又将陷入“此恨绵绵无绝期”的长时间等待时，戏剧性转折出现。4月20日下午，多名投资者代表赴民生总行与高层继续谈判。晚8时许，参与谈判的代表表示，经过谈判，民生银行提出了最终方案：最晚于7月底以前解决投资者的初始投资款，当然需扣除以前曾投资同类产品的所得利息。

　　与此同时，民生银行董事长洪崎表示，“一切都会正面解决。”

　　与民生银行同样变脸的还有一众投资者。《投资时报》记者注意到，在民生银行承诺解决投资者的初始投资款之后，原本因担心巨资蒸发而怒气冲天的几乎所有投资者，都将各大媒体记者的联系方式及微信悉数删除。有业内人士指出，这或许是双方达成的某种协议，在以30亿元兜底后，正处于风口浪尖的银行方面显然不愿让事件继续发酵，毕竟“社会稳定”的初衷已然实现。

　　值得一提的是，民生银行理财产品出事已不是个案，而“员工个人行为”往往是其处理该类事件的一贯态度。2014年，《投资时报》曾发表《钱去哪儿了？民生银行风波调查》，对民生银行武汉分行“飞单”事件进行深度报道。近日记者针对此事进行回访时发现，三年过去，民生银行与受害投资者之间依旧在进行着“拉锯战”，而形势与事发时无任何改变。

　　再如，《投资时报》2015年1月报道的《光大银行 理财产品爆仓，受害者惊现李章洙》，该行员工工作时间内在银行柜台销售的产品，依然遭到银行否认而推给员工。记者回访中发现，此前涉案的前光大银行分行副总经理张添吾二审被判2年6个月，罚款3万元；前光大银行理财经理兰曼君一审被判处3年有期徒刑，罚款3万元，其对判决不服已经上诉。

　　但这些投资者显然运气不佳，经过几年交涉，近亿元资金仍无处追寻。

　　此次30亿元“假理财”事件与之前类似事件相比，民生银行的处理方式和结果截然不同，态度转变也异常“神速”。涉案的张颖及一干理财经理会有何种结局，只能等待时间宣判。

　　监管风向悄然生变

　　针对近期“假理财”事件，一位大型银行高管对《投资时报》记者表示，如果销售场所在银行网点内，产品销售人员同时是银行正式员工，那么银行方面就脱不了干系。另外监管层当下的态度是“维稳”，在强大的监管压力下，银行会有一个“正确”的选择。

　　今年的监管组合拳强度确实非同一般。

　　银监会3月30日就向银行下发了《关于开展销售专区“双录”实施情况专项评估检查的通知》 ，称为规范银行自有理财及代销业务行为，有效治理误导销售、私售“飞单”等问题，决定对银行销售专区“双录”实施情况开展专项评估检查。

　　4月7日，银监会又下发《关于集中开展银行业市场乱象整治工作的通知》 ，提出要对包括“飞单”等在内的十大方面、35项银行业存在的金融乱象，进行集中整治。

　　而在银监会4月21日召开一季度经济金融形势分析会上，新任主席郭树清指出，要主动防控金融风险、大力治理金融乱象、切实弥补监管短板等。会议认为，“金融乱象与案件风险暴露相互交织，总体风险形势仍然复杂严峻。”

　　银监会官网同时披露，本次会议要求要大力治理金融乱象，以解决突出问题为导向、统筹推进各项工作、严格开展自查和检查、注重问题整改等。其中，如对于票据等重大案件要举一反三，通过技术、法律、管理等手段堵塞漏洞，坚决遏制违法违规案件高发势头。

　　现实版“欧阳菁”

　　反腐大剧《人民的名义》热播，“达康书记”的妻子欧阳菁的所作所为令人印象深刻。事实上现实版的欧阳菁很可能就在身边。

　　“假理财”事件发酵的同时，民生银行原高管被查的消息再度惊动业界。

　　有消息称，今年61岁的泛海控股 原董事、民生银行原副行长赵品璋于4月13日在首都机场被带走。资料显示，赵品璋被带走前还是民生银行资产负债管理委员会主席。

　　赵品璋自1996年民生银行筹建成立之时便参与其中。加入民生银行之前，赵品璋曾任交通银行辽源支行副行长、建设银行辽源市中心支行科长。1996年加入民生银行后，1998年到2000年赵氏担任民生银行北京管理部副总经理，在2000年到2001年间又担任民生银行风险管理部副总经理。2001年到2007年其担任民生银行授信评审部总经理。其中，在2003年到2007年间担任民生银行首席信贷执行官兼监事。2005 年至2008年赵品璋已出任民生银行行长助理，2008年至2014年则担任民生银行副行长。

　　有报道称，赵品璋被查，可能涉及一笔过往民生银行的贷款。这笔民生银行贷款，跟中铁集团某子公司的建筑承包队有关。民生银行此前曾起诉过中铁十五局，涉资共5亿元。2016年10月，民生银行北京分行向法院请求查封、扣押或冻结中铁十五局集团第五工程有限公司近1.85亿元的资产。中铁十五局总部多年来位于河南洛阳，2014年末将注册地迁至上海。