发布时间:2017-07-31 22:47:18 文章来源:互联网
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利率债震荡走弱

今日国债期货和利率债现券均表现为震荡走弱,现券成交较上周五活跃但情绪偏谨慎。10Y国债活跃券170010上行2.25BP收报3.6225%。国开10Y活跃券170210收在4.225%,上行2.5BP。非国开长端10Y170405收于4.2875%,与170210利差维持在6BP左右。

国债

期限

标的

当日

昨日

浮动

1Y

170009

3.37

3.355

+1.5BP

3Y

170002

--

--

--

5Y

160021

--

--

--

 

170001

--

--

--

 

170007

3.60

3.58

+2BP

7Y

160020

--

--

--

 

160025

--

--

--

 

170006

3.675

--

--

10Y

160017

3.66

3.65

+1BP

 

160023

--

--

--

 

170004

3.53

3.52

+1BP

 

170010

3.6225

3.60

+2.25BP


政策性银行金融债

期限

标的

当日

昨日

浮动

1Y

170203

3.405

3.39

+1.5BP

 

170204

3.53

3.52

+1BP

3Y

160208

3.9525

3.95

+0.25BP

 

170205

4.04

4.01

+3BP

5Y

160206

--

--

--

 

160218

--

4.11

--

 

170206

4.14

4.11

+3BP

7Y

160207

--

--

--

 

170201

--

--

--

10Y

150218

--

--

--

 

160210

--

4.2675

--

 

160213

4.28

4.27

+1BP

 

170210

4.225

4.20

+2.5BP

 

信用市场

短融市场成交活跃,资金面偏紧收益率上行幅度较大。具体个券,18D 16康得新CP002AA+)成交于4.60%55D 17中铝业SCP003AAA)成交于4.39%85D 16津融投资CP001AA+)成交于4.61%186D 17木森林SCP001AA)成交于5.51%262D 17潞安CP001AAA)成交于5.07%318D 17鞍钢CP001AAA)成交于4.76%

中票市场成交活跃,产业债成交多在3Y内估值附近成交阅读,新余钢铁成交多笔。具体个券,1.11Y 15中粮MTN001AAA/AAA)成交于4.40%,低于估值约2BP1.49Y 16太不锈MTN001AAA/AAA)成交于4.8%,基本与估值持平;2.01Y 16百联集MTN002AAA/AAA)成交于4.52%,高于估值约2BP;稍长期限,1.72Y 16湖南电广MTN001AA+/AA+)成交于4.64%,低于估值约1BP;1.97Y 14新余钢铁MTN001AA/AA)成交于5.42%,低于估值约3BP3.56Y 16六安城投MTN001AA/AA)成交于5.06%,高于估值约2BP

企业债成交一般,城投债风险偏好仍偏高。1.81Y 12扬子江债(AA/AAA)成交于4.86%,基本与估值持平;2.37Y 12新城投(AA/AA)成交于5.10%,高于估值约5BP3.45Y 16渝两江(AAA/AAA)成交于4.53%,基本与估值持平;5.38Y 15汨罗城投债(AA-/AA+)成交于6.00%,高于估值约2BP

 

衍生品市场

利率互换

资金面中性,7D Fixing3.40

利率互换:资金面恢复,利率互换变化不大, 5Y收在741y收在41.51*532.5BP

FROO7

1Y

5Y

1*5Spd

昨日

3.3925

3.7146

0.3221

今日

3.4131

3.7406

0.3275

变动

BP

2.06

2.6

0.54

SHIBOR3M

1Y

5Y

1*5Spd

昨日

4.2925

4.3888

0.0963

今日

4.3688

4.4625

0.0937

变动

BP

7.63

7.37

-0.26

 

国债期货

国债期货多数下跌。

国债期货

收盘

涨跌

(元)

当日成交

(手)

持仓变化

(手)

T1709

94.69

-0.27

34672

-190

T1712

94.73

-0.27

7162

2152

T1803

94.77

-0.26

26

14

TF1709

97.34

-0.13

9463

-1738

TF1712

97.58

-0.13

2512

1051

TF1803

97.84

0.08

0

0

 

国际债市

美国公债收益率(殖利率)下跌】此前数据显示美国第二季劳动力成本升幅不及预期,加重对通胀将继续偏低的担忧。指标10年期公债价格上升5/32,收益率从周四的2.31%降至2.29%

德国公债收益率迫近20161月来首见水准】此前数据显示,欧元区最大经济体德国通胀高于预期。10年期德债收益率上升最多5个基点,至0.587%,迫近19个月来首见的水准。在市场消化德国通胀数据后,欧债收益率全面上涨10年期欧债收益率全线升2-4个基点不等。市场对欧元区通胀预期的长期指标五年和五年远期损益平衡通胀率升至两个月高位1.6057%

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