银行长期存款利率现“倒挂”，5年期定期存款吸引力不大

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在央行降息的预期下，银行虽然进行准备金考核，但显然更倾向于短期资金。北京商报记者调研多家商业银行发现，三年期定期存款利率涨幅远小于其他期限，部分银行甚至出现期限与收益“倒挂”现象。分析人士认为，预计今年还有再次降息的空间，因此银行无意上调长期存款利率。另外，5年期存款的流动性很弱，对储户没有吸引力。银行间竞争的焦点是中短期利率。QBu中元财经_中元网·财经频道

北京商报记者采访发现，从各家银行整体利率来看，国有银行利率偏低。北京商报记者在各家银行官网查询利率发现，农行、建行、交行、工行、中行实行的各期利率基本是同样的，都是3个月1.35%，半年1.55%，1年1.75%，2年1.75%。期间 2.25%，3 年期 2.75%，5 年期 2.75%。其中，3年期利率与基准利率一致，未上调。QBu中元财经_中元网·财经频道

股份制商业银行和城市商业银行的利率普遍高于国有银行。例如浙商银行各期利率分别为1.43%、1.69%、1.95%、2.5%、3%、3.25%。渤海银行1年期及以下利率与浙商银行一致，但2年期、3年期、5年期利率均高于浙商银行，分别为2.65%、3.25%、3%分别。QBu中元财经_中元网·财经频道

值得一提的是，大部分银行3年期利率与5年期利率一致，部分银行甚至出现“倒挂”。例如，渤海银行3年期利率为3.25%，高于5年期3%的利率水平。QBu中元财经_中元网·财经频道

研究机构的数据证实，商业银行对不同期限存款的热情存在显着差异。融360数据显示，在35个城市的604家银行中，1年期存款利率上浮30%以上的银行有485家，占比约80.3%；3个月存款利率上升30%以上的银行有226家，占比约37.42%；6个月存款利率上调30%以上的银行有234家，约占受访银行的38.74%；2年期存款利率上浮30%以上的银行有180家，占比仅为29.8%；三年期存款利率上浮30%以上的银行有60家。QBu中元财经_中元网·财经频道

对此中原银行存款利率，融360金融分析师李慧石认为中原银行存款利率，2年以下定期存款利率上调幅度较大，而2年以上定期存款利率上调幅度较大。 3年比较少，主要是当前经济下行压力大。降准和降息可能进一步，银行吸纳长期存款的动力不大。QBu中元财经_中元网·财经频道

某城商行人士认为，在吸储竞争压力下，各行纷纷跟风调整利率。相比之下，小银行的调整比较灵活。此外，受互联网金融等新兴业态影响，上半年银行吸收存款普遍表现不佳，下半年拟加强存款。但下半年经济下行压力会更大，因此各家银行短期内都着眼于吸收存款。QBu中元财经_中元网·财经频道

另一方面，5 年期长期存款对大多数储户不再有吸引力。北京大学经济学院金融系副主任陆穗奇表示，从存款人的角度来看，存款期限长导致资金流动性减弱，对存款人没有吸引力。即使银行上调五年期存款利率，也不会对存款规模产生太大影响。因此，现在所有银行都在关注短期利率。QBu中元财经_中元网·财经频道

众所周知，银行存款利率走势与央行货币政策导向密切相关。近期央行继续从公开市场回笼资金，但银行间流动性仍较为宽松。分析人士预计，央行短期内降准降息的可能性较小。摩根大通首席中国经济学家朱海滨预计，中国将继续保持扩张性的财政政策和中性的货币政策，并在增长放缓时略有放松的趋势。预计今年剩余时间将降息 25 个基点，最有可能在 10 月。QBu中元财经_中元网·财经频道