四大行5年期定期存款利率低于3年期，“银行长期觉得不划算”

四大行5年期定期存款利率低于3年期，“银行长期觉得不划算”

程杰/北京青年报

东城读者王女士最近有一笔三年期的存款到期，利率为4.8%。 眼看这几年存款理财收益率一路走低，王女士后悔没??有做4.9%的五年期定期存款。 有了三年前的教训，她觉得这次一定要选择五年期的存款。 在咨询了几家银行后，王女士了解到，目前五年期的定期存款利率低于三年期。 她说自己真的很困惑：“存期不是越长，利率就越高吗？怎么现在反了，谁还存五年？”

北京青年报记者近日从多家银行获悉，王女士反映五年期存款利率低于三年期存款利率的“倒挂”现象，确实在多家全国性银行出现，而且很可能继续。 这体现了银行对未来长期利率走势的判断，也给投资者提出了一个难题：想做长期理财该怎么办？

四大银行

定期存款利率全部“倒挂”

北青报记者在工行手机银行查询到，目前工行50元起存的整笔定期存款，三年期和五年期利率分别为2.75%。 但若存款金额达到1万元以上，三年期定期存款利率可上调至3.15%。 对于新客户或潜在客户等特殊客户群体，这一门槛可降低至3000元。 但是对于五年期的定期存款，没有什么区别，不管存多少都是2.75%。 因此，如果你现在存入工行定期存款1万元，五年期利率比三年期利率低0.4个百分点，一年少赚40元利息。

同样的现象也存在于其他几家大型国有银行。 中国银行手机银行显示，目前三年期定期存款最高利率为3.15%，五年期定期存款最高利率为2.75%。 首存金额达到2万元以上，可触发最高三年期存款利率。

农行50元起步的三年期和五年期定期存款利率均为2.75%。 存款金额达到2万元、3万元和5万元以上，可享受更高的三年期定期存款利率，分别为2.85%、2.98%和3.15%。 但五年期定期存款利率仅为2.75%。

建行的情况基本类似。 北青报记者通过建行网银了解到，三年期定期存款利率有四种：最低存款50元2.75厘； 20,000 元最低存款为 2.92%； 30,000 元最低存款为 3.02%； 3.15%。 但是，无论五年期定期存款金额多少，利率都是2.75%。

不难看出，目前四大国有银行的五年期定期存款利率为2.75%，但三年期定期存款利率最高可达3.15%，视存入金额或存入金额而定。客户类型。

除了四大国有银行，还有一些股份制银行也出现了利率倒挂。 例如，中信银行的定期存款利率仅为5年期3%，最低存款50元； 三年期分四个档次，50元起3%，1000元起3.3%，5000元起3.35%，1万元起3.4% . 不过，中信银行的定期存款利率明显高于四大行。

多家银行

三年期和五年期定期存款利率相同

除了利率倒挂之外，还有不少国行的三年期利率和五年期利率保持一致，没有体现出长期的优势。 例如，交通银行三年期和五年期整笔存取款最高可执行年利率为2.80%； 招商银行三年期和五年期整笔存取款均为2.75%； 五年期定期存款利率各档次相同，3000元以上3.30%，5000元以上3.35%，1万元以上3.40%。

专家

银行觉得拉取长期存款不划算

业内人士普遍认为，当前利率处于下行周期，利率倒挂表明银行不鼓励储户存五年期存款，不想为五年期存款承担更高的成本。

“三年期和五年期定期存款利率‘倒挂’在一定程度上反映了银行对未来长期利率走势的预测。” 中国银行研究院研究员梁思指出，从整体情况看，未来利率可能会继续存在。 下行是可能的，短期收购长期负债的需求不大，这降低了银行上调长期利率的动力。 梁思还认为，三年期和五年期存款利率“倒挂”，也会促使人们缩短存款期限，这不仅有利于降低银行负债成本，还能在一定程度上刺激消费.

光大银行金融市场部宏观研究员周茂华表示，三年期和五年期定期存款利率的“倒挂”，反映出部分银行目前对五年期长存的需求不强。定期存款，偏好相对短期的存款负债。 在利润向实体经济分配的背景下，国家引导金融机构进一步降低实体经济贷款利率。 在这种预期下，银行有动力通过调整存款期限溢价来降低银行的综合负债成本，并通过借短贷长的方式尽可能地增加。 银行的收益。

四大国有银行三年期和五年期定期存款利率

中国工商银行：

存款1万元以上，三年期定期存款利率3.15%

中国银行：

存款2万元以上，三年期定期存款利率3.15%

基本知识：

存款5万元以上，三年期定期存款利率3.15%

建设银行：

存款5万元以上，三年期定期存款利率3.15%

上述四大国有银行五年期定期存款利率为2.75

建议

专家建议三种方法助长线理财

据了解，目前银行在售的定期理财产品很少超过两年期，甚至三年期的大额存单也很难拿到。 此外，五年期存款的利率也没有优势。 如果有长期闲置的资金，如何处理？ 业内人士结合自身实际情况，提出三点建议供大家考虑。

建议一：找当地银行办理五年期定期存款

融360数字技术研究院分析师刘银平指出，目前，三年期和五年期定期存款利率“倒挂”的主要是全国银行。 一个很重要的原因是全国银行的存款来源比较稳定。 存储更容易。 相比之下，地方银行的存款来源不够稳定，比全国性银行更难获得存款。 三年内的定期存款利率有上限，不能拉大与全国性银行的差距现阶段银行存款利率，他们往往会为定期存款设定更高的五年利率以吸引储户。

建议二：购买退休理财产品

去年9月，银保监会决定开展“四地四机构”养老理财产品试点工作。

今年3月1日起，老年金融产品试点由最初的“四地四机构”扩大到“十地十机构”。 目前，试点地区覆盖北京、沉阳、长春、上海、武汉、广州、重庆、成都、青岛、深圳等十个城市。 除首批4家试点机构工银理财、建信理财、招银理财、光大理财外，新增6家金融机构：交通银行、中国银行、农业银行、中国邮政、兴业银行、中信银行。 此外，合资理财公司贝莱德建信理财也获批参与养老金理财产品试点。

养老理财产品1元起，投资期限长达五年甚至十年。 风险等级大多为R2（低至中），业绩比较基准集中在5.8%至8%区间，明显高于目前银行理财产品。 .

截至6月27日，市场上共有银行理财子公司发行的养老理财产品27只。 产品净值排名第一的光大理财益祥阳光养老管理产品橙2027一期于今年1月6日正式上市，6月23日净值为1.0309，折合年化收益率为5.69%。

中证建投银行业首席分析师杨荣认为，随着养老金需求旺盛以及一系列政策的支持，我国第三支柱养老金市场将呈现出多品种百花齐放的局面。未来。 养老金理财产品、公养老金FOF、养老保险产品等产品将共同划分第三支柱养老金市场，养老金理财产品将成为未来主流理财产品。

需要提醒的是，养老金理财产品虽然风险较低，符合政策导向，但也不能随便“闭着眼睛买”。

普益标准研报指出，养老金金融产品虽然具有稳健特性，但不代表刚性支付，仍具有风险属性。 投资者应根据自身的风险承受能力、养老规划、投资理念和财务状况，判断是否进行长期养老金投资。 同时，各机构的养老金产品也各有侧重和特点。 因此，投资者应结合自身需求，关注养老金金融产品的风险收益特征，根据自身风险偏好选择更适合自己的养老金金融产品。 产品。

建议三：购买相关保险产品

“最近理财和存单的利率都在下行，现在我们主要是给客户推荐保底利率的保险，比银行存款利率高，很受欢迎。” 东城某股份制银行分行客户经理赵女士告诉北青报记者。

据了解，目前现阶段银行存款利率，各家银行客户经理普遍加大了对“保本”银保产品的推荐力度。

北青报记者对比多位客户经理推荐的保险产品发现，这些产品大多为年缴型增量人寿保险或挂接高息万能账户的养老年金保险。 产品最低保证利率高于银行存款利率，亦可复利。 过去几年，“保本”利率最高可达4.9%。 随着利率的下行趋势，目前大部分已降至3.5%。 部分产品可以到期支取，您也可以选择随取随取或终身固定还款，期间最低保证利率不变。 也有银行推荐万能养老保险，一次性缴费，期限五七年，预期年化收益率4%以上，可以提前支取，计息。

不过，也有保险从业者提醒，这些保险产品的设计比普通银行理财产品复杂，使用时会有一些限制，比如有初始费用，适合不同人群。 投资者仍需根据自身实际需要综合考虑。 做出选择。

本期资深编辑 邢坦