发布时间:2017-11-06 22:52:35 文章来源:互联网
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利率债震荡

今日利率债现券成交较清淡,长端活跃券收益率震荡小幅下行,日终较周五略有走强。日终10Y国债活跃券170018下行1.5BP3.865%。国开10Y活跃券170210下行0.75BP4.6175%170215下行0.75BP4.4875%。非国开10Y170415下行1BP收报4.62%

国债

期限

标的

当日

昨日

浮动

1Y

170017

3.555

3.54

+1.5BP

3Y

170016

--

--

--

5Y

170001

--

3.91

--

 

170007

3.95

3.95

0BP

 

170014

3.925

3.925

0BP

7Y

170006

--

--

--

 

170013

3.92

--

--

 

170020

3.905

3.92

-1.5BP

10Y

160023

--

--

--

 

170004

3.88

--

--

 

170010

3.88

3.89

-1BP

 

170018

3.865

3.88

-1.5BP


政策性银行金融债

期限

标的

当日

昨日

浮动

1Y

170204

3.65

3.67

-2BP

 

170207

--

--

--

3Y

170205

4.46

--

--

 

170209

4.455

4.4575

-0.25BP

5Y

160206

4.5375

4.53

+0.75BP

 

160218

4.52

4.53

-1BP

 

170206

4.525

4.5175

+0.75BP

7Y

160207

4.60

4.60

0BP

 

170201

4.60

4.595

+0.5BP

10Y

160210

--

4.64

--

 

160213

4.65

4.64

+1BP

 

170210

4.6175

4.625

-0.75BP

 

170215

4.4875

4.495

-0.75BP

 

信用市场

短融成交活跃。具体个券,15D 17格力SCP004AAA)成交于3.70%87D 17蓝星SCP002AAA)成交于4.92%186D 17鲁西SCP001AA+)成交于5.22 %221D 17鲁晨鸣SCP007AA+)于5.50%260D 17华侨城SCP003AAA)成交于4.73%                                                          

中票市场成交一般,产业债多为高评级。具体个券,1.04Y 13盾安集MTN002AA+/AAA+)成交于5.88%,低于估值约1BP1.93Y 16诚通控股MTN001AAA/AAA)成交于5.05%,高于估值约3BP2.63Y 17丰台国资MTN001AA+/AA+)成交于5.06%,低于估值约2BP 4.67Y 17苏轨交MTN001AAA/AAA)成交于5.10%,低于估值约4BP

企业债成交一般,城投债多高估值成交。1.01Y 11溧城发债(AA/AA+)成交于5.20%,高于估值约4BP1.88Y 12并龙城债(AA+/AA+)成交于5.24%,低于估值约2BP3.37Y 14济城投债(AAA/AAA)成交于5.01%,高于估值约6BP;4.38Y 15广安债(AA/AA)成交于5.85%,高于估值约3BP

 

衍生品市场

利率互换

资金面中性,7D Fixing2.7

利率互换:资金面偏松,利率互换略走低,5Y收在971y收在581*539BP

FROO7

1Y

5Y

1*5Spd

昨日

3.5838

3.9665

0.3827

今日

3.5888

3.975

0.3862

变动

BP

0.5

0.85

0.35

SHIBOR3M

1Y

5Y

1*5Spd

昨日

4.5238

4.6163

0.0925

今日

4.514

4.6175

0.1035

变动

BP

-0.98

0.12

1.1

国债期货

国债期货大多上涨。

国债期货

收盘

涨跌

(元)

当日成交

(手)

持仓变化

(手)

T1712

93.07

0.18

32679

-3720

T1803

92.92

0.20

13270

4283

T1806

93.05

0.24

21

4

TF1712

96.17

0.11

11386

-3128

TF1803

96.38

0.12

6074

2573

TF1806

96.39

-0.31

2

1

国际债市

【美国公债收益率变动不大】此前政府公布的10月就业报告显示,薪资增长停滞不前,令部分投资人担心低通胀持续,尽管近期飓风因素料令数据失真。指标10年期美债价格上升,收益率报2.343%,数据公布后一度低见2.323%。两年期/10年期公债收益率差收窄至71.1个基点,为2007年底来最窄。

【意大利较西班牙公债利差触及逾一年来最窄水平】约为六周前的一半,因公债市场已经消化了欧元区政治风险。分析师相信,意大利选举法的变化降低了明年意大利选举中出现民粹主义胜利的机会,而西班牙断然终结加泰罗尼亚独立诉求,也赢得了债券市场投资者的认可。意大利公债与可比德国公债收益率之差报142个基点,与可比西班牙公债收益率之差为30个基点,均创逾一年以来最窄水准。10年期德国公债收益率下跌至七周低位0.35%。其他欧元区公债收益率日内小幅下跌。

另一视角

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